为(wèi)了让自己的(de)限售股解禁(jìn)后能获得好的(de)回报，上(shàng)市(shì)公司董事(shì)长雇(gù)人拉抬自(zì)家(jiā)的股票价格(gé)，然后高(gāo)位出货。

　　最(zuì)近，中国证(zhèng)监会网站披露(lù)了(le)一则行政处罚决定书，引发市场关注。时为新美星(xīng)董事长何德平和其配偶黄秀芳提供资金(jīn)，委托蒋维对(duì)新美星(xīng)进行(xíng)“市值管理”，维持、抬高公司股价，以便后续自己减持获利。蒋维跟毛明(míng)土、李传武合谋，控制35个(gè)证券账户，利用资(zī)金优势、持(chí)股优势，连续集中交易新美星，影(yǐng)响(xiǎng)公司股价，合计盈利4783.56万元(yuán)。

　　最终，证(zhèng)监会对(duì)此操(cāo)纵证券(quàn)市场行为，罚没合计9567.12万元；还对何德平(píng)信息披露违法违规(guī)，给予警(jǐng)告(gào)，并(bìng)处以(yǐ)40万(wàn)元(yuán)罚款。

　　我们一起来看看，究竟是怎么回事。

　　董事长雇人拉抬自家(jiā)股票

　　多人合谋操(cāo)纵(zòng)股(gǔ)价

　　根(gēn)据证监会行(xíng)政处罚决定书披露的信息，新(xīn)美星董(dǒng)事长、法(fǎ)定(dìng)代表人、实际控制人(rén)何德(dé)平和他的(de)妻子黄秀芳当时向时任(rèn)独(dú)墅湖(hú)文化传播有限公司董事(shì)长蒋维，提供保(bǎo)证金约3200万(wàn)元(yuán)，这些(xiē)钱(qián)部分来(lái)自他们(men)所(suǒ)掌控的上海海得泽广投资管理中心（普(pǔ)通合伙）（简(jiǎn)称海得泽(zé)广）减持“新美星”所得。

　　他们提供资(zī)金的目的是，委托蒋维对“新美星”进行“市值管(guǎn)理”，维持、抬高“新美星”股价，以便何德(dé)平(píng)所持“新美星”限售(shòu)股(gǔ)于(yú)2019年4月26日解(jiě)禁(jìn)后能够获得好(hǎo)的回报。

　　蒋维(wéi)在收到保证金后(hòu)，即开始利(lì)用控制的证券账(zhàng)户(hù)并联合其他市场资(zī)金在(zài)二级(jí)市场买入并交易“新美星(xīng)”，且在后续操作中(zhōng)向(xiàng)黄秀芳反馈其操作(zuò)情况。

2021泰安中考成绩查询入口网站，2021泰安中考成绩查询入口在哪　　据了(le)解，这(zhè)场操纵股价，蒋维还(hái)找了(le)两个帮手共同合(hé)谋。他经人介绍认识(shí)并联合毛明土、李传武共同(tóng)操纵“新美星”；毛(máo)明土、李传武控制各自筹得的证券(quàn)账户、资(zī)金开始与蒋维(wéi)共同交(jiāo)易“新美星(xīng)”；在(zài)此期间(jiān)，主要(yào)由蒋维与毛明土(tǔ)联系，传递、沟通各自(zì)操盘情况，以利于两(liǎng)方交(jiāo)易决策，更好地共同抬高“新美星(xīng)”股价。

　　根据监管披(pī)露(lù)的信息(xī)，2018年(nián)9月26日至2019年(nián)6月26日，蒋维(wéi)联合毛(máo)明土(tǔ)、李(lǐ)传武控(kòng)制“俞某华”等35个证(zhèng)券账户（简称账户组），交易“新美星”。

　　2018年9月26日至2019年6月26日，“新美星”股价上涨33.11％，偏(piān)离同期创业板综指26.09个百分点，偏离同期行业指数25.95个百分点。账户组累计买(mǎi)入4583.44万股，买(mǎi)入成交金额(é)5.82亿元(yuán)，对应(yīng)卖(mài)出4669.04万股，卖(mài)出成交(jiāo)金额6.30亿元。

　　经测算，在此期间，何德平、黄秀芳(fāng)、蒋(jiǎng)维、毛(máo)明土(tǔ)、李传武合谋，利(lì)用资金优势(shì)、持股优势，连(lián)续(xù)集中交易“新美星”，影响股票交易(yì)价格，盈利4783.56万元。

　　操纵35个账户(hù)拉(lā)抬股(gǔ)价、集中出货

　　违法获(huò)利近4800万(wàn)元(yuán)

　　我们具体来看看，蒋维联合毛明土、李传武(wǔ)，控制35个证券(quàn)账(zhàng)户（简称账户组），是怎么拉(lā)高“新美(měi)星”股价，然后出货(huò)，违法获(huò)利(lì)的。

　　总(zǒng)体(tǐ)来看，2018年9月26日至2019年6月26日(rì)，账户组连续集中交易(yì)“新美(měi)星”，申买量(liàng)占市场申买量比(bǐ)例超20％的(de)交易日有19天，峰(fēng)值达(dá)到42.61％；申(shēn)卖量(liàng)占市场申卖量比例超20％的交易日有11天，峰(fēng)值达(dá)到37.66％。账(zhàng)户组持股总数占总(zǒng)股本比例自2019年3月5日开(kāi)始超(chāo)过5％，持(chí)续至2019年4月(yuè)8日，2019年3月29日持流通股达到峰值，占流通股(gǔ)本(běn)的比例24.74％，持(chí)股占总股本的(de)比例8.13％。账户组具备资金优势和持(chí)股优(yōu)势。

　　具体来(lái)说，第一阶段(duàn)，2018年(nián)9月(yuè)26日开始，账户组持续大量买入(rù)“新美星”，当日(rì)申买排名第(dì)一，竞价(jià)买(mǎi)入成交排(pái)名第(dì)一，至2019年2月28日期末持股量为期(qī)初持股量38.71倍，持(chí)股量显著增加。在此期间(jiān)，“新美星”股价累计上涨12.57％，偏离同期创业板(bǎn)综指(zhǐ)3.33个(gè)百分点，偏离同期行业指(zhǐ)数（882003.WI，下(xià)同）5.53个百分点。

　　第(dì)二(èr)阶段，2019年3月1日至2019年4月3日(rì)，账户组集中拉抬(tái)“新美(měi)星(xīng)”，期末持(chí)股量(liàng)较期(qī)初增加(jiā)124.23％，持股(gǔ)量涨(zhǎng)幅(fú)较大(dà)。

　　其中(zhōng)，账(zhàng)户组有两(liǎng)段典型的拉抬期间：2019年(nián)3月1日至3月6日(rì)，以不低(dī)于卖一价或市(shì)价申买(mǎi)3,729,100股，占账(zhàng)户组(zǔ)同期(qī)申买量68.11％，对应(yīng)成交(jiāo)股数（不(bù)含对倒）3,555,817股，占同(tóng)期市场成(chéng)交量22.78％；2019年3月18日(rì)至3月22日，以不低(dī)于卖(mài)一价或市价申买2,950,300股，占账户组同期申买(mǎi)量41.33％，对应成交股数（不含对倒）为2,803,665股，占(zhàn)同(tóng)期市场成交(jiāo)量22.20％。2019年3月1日至4月3日期间，“新美星”股价累计上(shàng)涨36.46％，偏(piān)离同期创业板综指21.32个百分点(diǎn)，偏离同期行(xíng)业指数(shù)22.28个百分点。

　　第三(sān)阶段，2019年4月4日至6月26日，账户组集中卖(mài)出“新美(měi)星”。在此期间，“新(xīn)美星(xīng)”股价下(xià)跌13.36％，偏离同期(qī)创业板综指1.55个百(bǎi)分点，偏(piān)离同期行业指数(shù)1.03个(gè)百(bǎi)分点。

　　此外，操纵(zòng)期间，涉案(àn)账户组(zǔ)还多次(cì)实施盘中(zhōng)拉抬(tái)和对(duì)倒，并反向卖出获利的行为。经测算(suàn)，扣除(chú)佣金(jīn)和相(xiāng)关(guān)税费(fèi)，账(zhàng)户组盈利4783.56万元(yuán)。

　　辩称(chēng)是委托理(lǐ)财、而非操纵股价

　　证监会(huì)不予(yǔ)采纳，罚(fá)没近亿元

　　关于操纵股价，何德(dé)平(píng)、黄秀芳及其代理人提出(chū)多点申诉意见，请求(qiú)不予处罚：

　　第(dì)一(yī)，没有操纵动(dòng)机。

　　第二(èr)，在案证据不(bù)足以(yǐ)证明(míng)蒋维受何德平或(huò)黄(huáng)秀芳委托，联合他人(rén)操纵股价，一是“市值(zhí)管理”不等同(tóng)于“操纵证券市(shì)场”；二是黄秀芳与(yǔ)蒋维系委托理财关系，而非操纵股价；三是蒋维没有将其与毛2021泰安中考成绩查询入口网站，2021泰安中考成绩查询入口在哪(máo)明土、李传武等人讨(tǎo)论(lùn)交(jiāo)易新美星的情况(kuàng)告知黄秀芳(fāng)或何德平，涉案股(gǔ)东名册并非黄秀(xiù)芳向(xiàng)蒋维提供，蒋维也没有(yǒu)向黄秀芳反馈过股东(dōng)名册；四(sì)是蒋维(wéi)没有与毛明土、李传武就各自账户交易(yì)新美星的(de)盈亏分配进行约定；五是蒋维(wéi)账户组利益与何德平、黄秀芳利益并不一致，何德平、黄秀(xiù)芳不能控制蒋维账户组，蒋维获得黄秀芳资金后部分(fēn)用于偿还债务(wù)，部分用于非(fēi)法活(huó)动，属(shǔ)于欺(qī)诈或(huò)诈(zhà)骗。

　　第(dì)三，黄秀芳(fāng)不(bù)应对(duì)毛明土账(zhàng)户组、李传(chuán)武账户组交易(yì)行为承担责任。

　　第(dì)四，部分(fēn)账(zhàng)户(hù)不受蒋维、毛明土、李(lǐ)传武(wǔ)控制。

　　第五，不(bù)认可(kě)黄秀芳2020年(nián)11月25日询问笔(bǐ)录的合法性及真(zhēn)实性(xìng)。

　　第六(liù)，何德平(píng)对黄(huáng)秀芳向(xiàng)蒋(jiǎng)维(wéi)提(tí)供(gōng)款项(xiàng)不知情、未参与(yǔ)，且(qiě)何德平与黄秀芳系独立法律主(zhǔ)体，即便夫妻或一致行动人中一方存在不当行为(wèi)，不应推(tuī)定(dìng)或(huò)认定另一方承担责任。

　　另(lìng)外，蒋(jiǎng)维、毛明土、李传(chuán)武，及他们的代(dài)理人(rén)也就(jiù)是(shì)否合谋、部分(fēn)账户的(de)控制关(guān)系、委(wěi)托理(lǐ)财(cái)关系等提出了申诉意见。

　　对此(cǐ)，证监(jiān)会回应，经(jīng)复核(hé)，对当事人及其代理人的主要陈述意见不予(yǔ)采纳。

　　证(zhèng)监会表示，本案(àn)为多个(gè)主(zhǔ)体参(cān)与、多个环节实施、环(huán)环相扣、锁链式的(de)上下(xià)游衔接、合作，共同完成的(de)操纵行为(wèi)。在案证据(jù)可以证明，何德平、黄秀(xiù)芳向(xiàng)蒋维提供资金(jīn)作为(wèi)保(bǎo)证金，委托(tuō)其通(tōng)过(guò)二(èr)级市场交易影响新美(měi)星股价，蒋(jiǎng)维会向黄秀芳反馈交易情(qíng)况；何德平(píng)知悉并参与(yǔ)了本案行为；上述行为的(de)实质(zhì)是操(cāo)纵股价，并非合法理财。在案证据可以证(zhèng)明，蒋维、毛明土、李传武有共(gòng)同影响“新美星(xīng)”股价的意图和(hé)目标，共同商议(yì)、谋(móu)划操(cāo)盘、拉抬股价，并且采取了联合影响股价的行动，属于共同操纵(zòng)行为。

　　关于违(wéi)法期(qī)间和(hé)责任承担(dān)，证监会表示，由于2018年9月26日至2019年(nián)2月14日期间(jiān)蒋(jiǎng)维控制的账户交易“新(xīn)美星”客观上为后续的合(hé)谋操(cāo)纵起到一定(dìng)程度锁仓的(de)作用，并且(qiě)根据蒋维笔录，毛明土(tǔ)知道蒋维和上市(shì)公司的合作，知(zhī)道蒋维已经有(yǒu)一定(dìng)底仓(cāng)，才愿意买入“新美(měi)星”，因此毛明土(tǔ)和李传武的违(wéi)法期(qī)间与蒋维、黄(huáng)秀芳、何德(dé)平一致。在此(cǐ)基础上，在认(rèn)定及(jí)处罚时(shí)将合谋各方视(shì)为(wèi)一(yī)个整体，不区别对待(dài)各(gè)方账户组。

　　证监(jiān)会认为，何德平、黄(huáng)秀芳、蒋维、毛明土(tǔ)、李传武上述行为违反了2005年《证券(quàn)法》第七十七条第一项(xiàng)规定(dìng)，构成(chéng)2005年《证券法》第二百(bǎi)零三(sān)条所述的(de)操(cāo)纵证券市场行为。

　　根据2005年《证券法》规(guī)定，证监会决定：就(jiù)操纵(zòng)证券(quàn)市(shì)场行为(wèi)，对何德平、黄秀芳、蒋维、毛明土、李(lǐ)传武没收(shōu)违法所得4783.56万元，并处以4783.56万元罚款，其中(zhōng)，对何德平、黄秀(xiù)芳罚款2391.78万(wàn)元，对蒋维罚款1195.89万(wàn)元，对(duì)毛明土、李传武分别(bié)罚款597.94万(wàn)元。

　　董事长信息2021泰安中考成绩查询入口网站，2021泰安中考成绩查询入口在哪披露(lù)违法(fǎ)

　　被予以警告并罚款

　　另外，关(guān)于何德(dé)平信息披(pī)露违法(fǎ)的相(xiāng)关情况，行政处罚决定(dìng)书披露(lù)，在(zài)新美星2016年4月(yuè)上市前，海得泽广代何(hé)德平、黄秀芳夫(fū)妇持有公司(sī)80万股(gǔ)股(gǔ)份，占新美(měi)星(xīng)上市时总股(gǔ)本的1％。上市后，该部(bù)分(fēn)股票继续(xù)由海得泽(zé)广代持，海得泽广自2017年12月19日(rì)开始减持“新美星”股票，至2018年12月27日减持完毕。

　　关于(yú)何德平信(xìn)息披露违法，何德平、黄(huáng)秀芳(fāng)及其(qí)代理人提(tí)出(chū)：第一，海得泽(zé)广与何德平、黄秀芳二人不(bù)存在代持，涉(shè)案股份系海得泽(zé)广为兰(lán)某代持，股(gǔ)份减(jiǎn)持决策由海得泽广和(hé)兰某作出，海得泽广将减(jiǎn)持(chí)所得汇入黄秀芳(fāng)指(zhǐ)定账户的(de)原因系(xì)兰某向黄秀芳归(guī)还借款本(běn)息。第(dì)二，涉案股(gǔ)份仅为(wèi)1％，不(bù)具有重大性，不对投资者决策产生重大(dà)影响，情节轻微(wēi)。第(dì)三(sān)，即便认定代持成立，何德平对借款、还款等事项(xiàng)，不参与(yǔ)、不知情，没有主观过错，不应(yīng)受到处罚。综(zōng)上(shàng)，请求不予处罚。

　　对此，证监(jiān)会回应(yīng)，根据(jù)黄(huáng)秀芳、兰某等询问(wèn)笔录、海得泽广交易流水、资金流(liú)水(shuǐ)及相关银行账户流(liú)水，结合何德平(píng)、黄秀芳的配偶(ǒu)关系，代持资金和(hé)减(jiǎn)持(chí)所得系家庭(tíng)共同财产，可以认定海得泽广代何德平(píng)、黄秀芳持有新美(měi)星股(gǔ)票。当事人所提(tí)相关理由(yóu)不(bù)具(jù)有(yǒu)事实和(hé)法律依(yī)据(jù)，不予采纳。

　　证监(jiān)会(huì)表示，何德(dé)平作为上市公司实际控制人，未如实告知上市公(gōng)司上述(shù)持(chí)股情况，导(dǎo)致新(xīn)美星在相关公告(gào)中(zhōng)均未披露相关(guān)情况，导致(zhì)新美星违反2005年《证(zhèng)券法》第六十三(sān)条规定(dìng)，何德平的行为构成2005年(nián)《证券法(fǎ)》第(dì)一百九十三条第三款规定(dìng)的情形(xíng)。

　　根(gēn)据2005年《证券法》规定，证监会(huì)决定：就信息披露违法行为(wèi)，对何德平给(gěi)予(yǔ)警告(gào)，并(bìng)处以40万元罚款。

未经允许不得转载：绿茶通用站群 2021泰安中考成绩查询入口网站，2021泰安中考成绩查询入口在哪