5月9日(rì)晚间，A股(gǔ)上市(shì)公司金(jīn)证股(gǔ)份发布的一(yī)则公(gōng)告，在期货圈刷屏。

　　公(gōng)告显示，金(jīn)证股份正在筹划发行股份及支付现(xiàn)金购买上(shàng)海(hǎi)文(wén)华(huá)财(cái)经资讯股份有(yǒu)限公(gōng)司（下称文华财(cái)经）90.97％股权事(shì)项，同时募集配套资金。公司(sī)股票将于(yú)2023年5月10日（星(xīng)期(qī)三）开市(shì)起开始(shǐ)停牌(pái)，预计停牌(pái)时间(jiān)不超过10个交(jiāo)易日。

　　文华财经两次冲击(jī)IPO无果

　　文(wén)华财经系头部期货软(ruǎn)件商。公开资料显示，截至2021年年末，文华财经与国内139家期(qī)货(huò)公司合作，占国内(nèi)期(qī)货公司(sī)总数的92.67％。截至2021年12月，文华财经PC端交易软件的月活跃用户(hù)数(shù)（MAU）为(wèi)58.19万(wàn)人(rén)，移动端随(suí)身行(xíng)软(ruǎn)件的(de)月活跃用户数（MAU）为150.94万人。

　　2015年以来(lái)，文华(huá)财经曾两次冲击(jī)A股IPO，但均未能叩开资本市场大门。

　　文华(huá)财(cái)经(jīng)的第一次IPO之(zhī)旅要(yào)追溯到2015年，当年11月(yuè)，文华财(cái)经首次报送创业板IPO申请资料。不过，在经历两(liǎng)年多的漫长等待后(hòu)，2018年4月，深交所决定(dìng)终止审(shěn)查(chá)，文华(huá)财(cái)经此次创业板IPO闯关失败(bài)。

　　2021年6月，文华财经再次递交招股(gǔ)书(shū)，拟冲(chōng)刺(cì)创业板IPO。2022年6月，文华财经申请撤(chè)回发行上市申请文件，深交所决定终止(zhǐ)对其首次公开发行(xíng)股票并(bìng)在创业板上市的审(shěn)核(hé)。文华财经第二次IPO也无果(guǒ)而终。

　　金证股份昨晚发(fā)布的公告(gào)显(xiǎn)示，本次交(jiāo)易(yì)事项(xiàng)尚(shàng)处于(yú)筹划阶段，公司目前正(zhèng)与交易(yì)意向方(fāng)接洽，初步确(què)定的交易对(duì)方包括(kuò)尚(shàng)守哲、大(dà)连(lián)经(jīng)一(yī)卓(zhuó)远管理咨询合伙企(qǐ)业（有限合伙）（下称(chēng)大连经(jīng)一）、苏州中(zhōng)新兴富新兴(xīng)产业投资(zī)合伙企(qǐ)业（有限(xiàn)合伙(huǒ)）（下(xià)称(chēng)苏(sū)州中新）、上(shàng)海经一投资管理合(hé)伙(huǒ)企业（有限(xiàn)合伙）（下称上海经一）、上海兴富创业投资管(guǎn)理中心(xīn)（有(yǒu)限合伙）（下称(chēng)兴富(fù)创(chuàng)投(tóu)）、王(wáng)凯及(jí)杨孝胜，前(qián)述交易对方合(hé)计持有(yǒu)标的公司(sī)90.97％的(de)股权。

　　金(jīn)证股份表示，根据(jù)《上(shàng)市公司重大资产重组(zǔ)管理办(bàn)法（2023修(xiū)订）》和《上海证券(quàn)交易(yì)所(suǒ)股票上市规(guī)则（2023年2月修订）》等相关规定，本次交(jiāo)易前，交易(yì)对方与公司(sī)不存在(zài)关联关系。本次交易完成后，交易对方(fāng)尚守(shǒu)哲持有公司的股份(fèn)比例预计(jì)将超过5％，本次(cì)交易预计(jì)将构成关联交易(yì)。本(běn)次交易前，公司无(wú)控(kòng)股股东(dōng)、实际(jì)控(kòng)制人；本次交易完成后，公司第(dì)一大股东不(bù)会发生变化，且不存(cún)在实际(jì)支配(pèi)公司股份表决权超过30％的股(gǔ)东，公司仍将无控股股东、实际控制人，预(yù)计不构成(chéng)公司(sī)重大资产(chǎn)重组。

　　文华财经注册资本(běn)4000万元，实际控制人为该公司董事长(zhǎng)兼总经理尚守(shǒu)哲。根据(jù)文华财经此(cǐ)前披露的招股书，截至2021年年(nián)底(dǐ)，尚守哲(zhé)对文华财经的(de)直接持(chí)股比例为64.353％，此外，还通过(guò)大连经一和(hé)上(shàng)海经一分别控制文华财(cái)经(jīng)9％和4.95％的股份，合(hé)计控制(zhì)78.303％的股(gǔ)份。

　　其他交易(yì)对(duì)方中(zhōng)，苏州中新(xīn)、兴富创投、王凯及杨孝胜对文华(huá)财经的持股比(bǐ)例(lì)分别为4.9655％、3％、2.997％、1.7％。

　　金证(zhèng)股份(fèn)盈利能(néng)力有望提升

　　作为金融科技全领域(yù)服务(wù)商，金证股份为证券、基(jī)金、银行、期货(huò)、信托、交易(yì)所、监管机构(gòu)等行(xíng)业客户提供全技术栈、全产品(pǐn)线解(jiě)决方案，同时与政府机关、互联网公司合(hé)作(zuò)开展包括智慧城市在内的数字经(jīng)济业务。

　　2023年(nián)一季(jì)吴亦凡资产多少亿报(bào)显示(shì)，报(bào)告期(qī)内，金证(zhèng)股(gǔ)份实现营业(yè)收入12.64亿元，较上年同期(qī)增长2.84％；实现归(guī)属于上(shàng)市公(gōng)司股(gǔ)东的(de)净利(lì)润(rùn)-5847.16万(wàn)元。报告期内(nèi)，金(jīn)证股(gǔ)份证券经纪业(yè)务软件收(shōu)入(rù)较(jiào)上年同期略有(yǒu)增长，资管(guǎn)机(jī)构软(ruǎn)件收入基本(běn)持平。报告期内，数字经济业务因验收的大型政务项目成本增幅大于收入增(zēng)幅(fú)，导(dǎo)致业务毛(máo)利率及利润下降。报告期内公司确认(rèn)投资(zī)收(shōu)益-1748万元，较上(shàng)年同期减(jiǎn)少2035万元，主要是(shì)联营企业投资收益减少所致。

　　截至2023年3月底，金证股份总(zǒng)资产64.27亿元(yuán)，净资产36.70亿元。

　　金证股(gǔ)份(fèn)2022年(nián)年(nián)报显示，报告期内，公(gōng)司实(shí)现营业收入64.78亿(yì)元，同比下(xià)降(jiàng)2.52％；实现归属(shǔ)于上(shàng)市公司(sī)股东的净利(lì)润2.69亿元(yuán)，同比增长(zhǎng)7.96％。

　　分业务来(lái)看，金融行业业务方面(miàn)，2022年(nián)，金(jīn)证股份实现(xiàn)营业收入23.25亿元，同比增长7.25％。金证股(gǔ)份认为，公司金融行业的(de)增长主要得(dé)益于两方面的因素：一是(shì)公司在证(zhèng)券市(shì)场行业占有率基础(chǔ)稳定，核(hé)心产品需求刚性，公司加快产品新(xīn)一代产品布局、积(jī)极推(tuī)进项目上线(xiàn)验(yàn)收。二是在资管领域加强了资管IT业务发展力度，在(zài)多个(gè)核心产品和技术上形成领先优势，开始(shǐ)进(jìn)入(rù)收获期(qī)。

　　非金融行业业务方面，2022年(nián)，金(jīn)证(zhèng)股份收入为41.35亿元(yuán)，同比下降7.49％。主要包括数字经济业务、IT设(shè)备分(fēn)销业(yè)务及(jí)科技园(yuán)租赁业务。金(jīn)证股(gǔ)份解(jiě)释称，非金(jīn)融行业的收入下降，主要由(yóu)于公司(sī)在数字经济(jì)业(yè)务上，不(bù)同程度(dù)受到需求端(duān)的影响，项目跟进、工程实施(shī)、验收(shōu)结算审(shěn)计等存(cún)在滞后(hòu)。

　　毛利率方面，2022年，金证股份(fèn)综合毛利(lì)率为(wèi)22.32％，较上年(nián)增加(jiā)1.97个百分点。其中，金融行业业(yè)务毛利(lì)率50.41％，较上(shàng)年增加3.48个(gè)百(bǎi)分点；非金(jīn)融科技业务毛利率6.53％，较(jiào)上(shàng)年下降0.93个百分点。

　　交易标的业绩(jì)表(biǎo)现上，公(gōng)开资(zī)料(liào)显示，2019—2021年，文(wén)华财经营业收入分别为20992.73万元、19207.84吴亦凡资产多少亿万(wàn)元和23070.03万(wàn)元(yuán)；归属于(yú)母公司股东(dōng)的(de)净利润分别为(wèi)7843.68万(wàn)元、7577.47万(wàn)元和(hé)8512.54万元。

　　2019—2021年(nián)，文(wén)华财(cái)经营(yíng)业(yè)毛利(lì)分别为16585.62万元、14177.11万元及17168.10万(wàn)元，综合毛(máo)利(lì)率分别为(wèi)79.01％、73.81％和74.42％。

　　截至2021年年底，文华财经总资产为31708.21万元，所有(yǒu)者权益为19722.56万(wàn)元(yuán)，资产负(fù)债(zhài)率为37.80％。

　　不难看出，无论从(cóng)资产规(guī)模和(hé)盈(yíng)利(lì)能(néng)力来看，金(jīn)证股份均远高于(yú)文华财经，但(dàn)文华财(cái)经的毛利率(lǜ)显著高于金证股份，无疑是一块优(yōu)质资(zī)产(chǎn)。

　　有业(yè)内人士认为(wèi)，如果(guǒ)本次交易(yì)得(dé)以顺利(lì)实施，对于金证股(gǔ)份而言，文华财经的优质资产注入后(hòu)，其盈(yíng)利能(néng)力将进一步提(tí)升；对于文华财经而言，多年谋求上市无(wú)果后，可以实现“曲(qū)线上(shàng)市(shì)”。

　　值得注意(yì)的是，在昨晚发布的公告中，金证股份(fèn)并未披露(lù)具体的(de)交易(yì)细(xì)节，例如交易对价等。公告显示，2023年5月9日，金证股份(fèn)与主要交易(yì)对方就本次交(jiāo)易签(qiān)署了《意(yì)向协(xié)议(yì)书》，公司(sī)拟向主(zhǔ)要(yào)交易(yì)对(duì)方发行(xíng)股份及支付现金(jīn)的方(fāng)式购买其持有的文华财经(jīng)90.97％的(de)股权。上述《意(yì)向协议书》仅为交易各方(fāng)关于本次(cì)交易(yì)的(de)初步合作意(yì)向，交易各方在本(běn)次(cì)交易中的具体(tǐ)权(quán)利义务以及各项安排以交(jiāo)易各(gè)方最终签(qiān)署的正式交(jiāo)易协(xié)议(yì)为(wèi)准。

　　金证股(gǔ)份还进行了风险提示：截至目(mù)前，本次(cì)交易仍处于筹划阶段，交易双方尚未签署正式的交(jiāo)易(yì)协议，本次交易尚需履行(xíng)必要(yào)的内部决(jué)策程序，并经有权监(jiān)管机构批准后方可(kě)正式实施，本次交易(yì)最终能否实施尚存(cún)在较大不确(què)定性(xìng)。

　　股价表现上，经历(lì)了2020—2022年连(lián)续(xù)3年的下跌之(zhī)后，今年以(yǐ)来，金证股份股价步(bù)入(rù)上(shàng)升通道。截至5月9日收盘，金证股份股价报18.94元/股，年内涨幅高达84.06％，总市值178亿元。

未经允许不得转载：绿茶通用站群 吴亦凡资产多少亿